金融集聚概念最早是由Kindleberger（1974）提出，他认为伴随着产业的发展金融活动倾向于在某一区域内进行，吸引越来越多的投资者进入该区域并逐渐形成一定的规模，最终形成金融机构聚集的现象。Pandit等（2003）同样认为金融集聚属于产业集聚的范畴，金融产业的集聚就形成了金融集聚。而Martin（1999）却认为，金融集聚是由于独特的地理文化、信息不对称以及多样化的金融资源等受到特定的区位因素所导致的。随着金融业的不断发展，金融逐渐成为现代经济的核心，因此在国内也掀起了研究金融集聚现象的热潮。
一、金融集聚的定义
国内学者主要从动态和静态两个方面定义金融集聚，黄解宇（2006）和张婷（2011）将金融集聚定义为金融产业和金融活动在一定区域集中导致金融效率提升的动态过程以及达到的一定规模和集中度的金融要素在该区域内汇聚并结合的状态。王缉慈（2010）提出金融产业集群是经济体制内有相互关联的金融企业在空间地理上的集聚现象。杨志群（2013）指出金融集聚是金融资源与外部环境以及产业之间相互影响和促进的过程，是该产业发展过程所形成的结果。
二、金融集聚的动因与影响因素
驱动金融集聚的因素错综复杂，因此需要进行归纳总结。当前国内外学者对金融集聚的动因主要集中于产业经济、金融地理学和经济发展等方面进行研究。
产业经济主要从产业集群和交易成本角度研究了金融集聚的动因。产业集群这一概念由波特提出，其含义是在一个特定区域内集聚着一群相互关联的公司、供应商等，通过这种区域集聚形成有效的市场竞争，构建出专业化生产要素集聚地，使企业共享区域公共设施、市场环境，从而降低交易成本，形成区域集聚效应、规模效应、外部效应和区域竞争力。同时产业的集聚效应使得区域内的金融机构数量和发展速度呈正比，因为具有规模经济的产业会不断自我强化，并吸引其它金融机构进入，使他们受益于规模报酬递增所带来的红利而集聚于此。因此，研究学者们一致认为产业集群与金融集聚相互关联，相辅相成。因为，金融行业本身就源自于实体行业，最终又会服务于它，产业的集群就必然会引起资金的大规模流动，那么就需要有相关的金融机构为产业经济的正常运转提供保障。
金融地理学是从地理学科角度来研究金融领域相关的问题。Jean Labass以法国里昂地区旳银行为样本，从地理学的角度出发研究了银行业与区域经济之间的关系，发现两者之间存在相互依赖的关系，之后越来越多的学者开始从地理和空间角度研究金融集聚的动因。林汇（2015）发现我国的金融集聚存在空间相关性，并且金融地理学家认为信息要素是金融集聚形成的关键原，优质信息的流动不仅能加强区域内金融机构的联系，同时也有利于开发出新的金融工具提高金融效率。茹乐峰（2014）研究发现金融集聚与其城市规模有着极强的相关性，各省区的金融集聚中心一般为其省会城市及其副中心城市，并且集聚了省域绝大部分的金融服务功能。
经济发展理论提出商品交换需要货币结算，当经济发展以后产生了对金融服务的新需求，这种需求增长引起了金融体系供给方面的反应，导致金融机构和金融市场的扩张。随着交换范围的扩大，对货币结算的效率要求也就越高，此时金融资源就逐步在空间范围内集聚，形成金融中心。经济发展的好坏是金融资源集聚的动力，因此金融产业的发展过程可分为三个阶段，黄解宇（2011）提出初期金融机构在经济发展中主要起到基础性保障作用，此时金融集聚规模较小；中期，产业发展的不断完善，金融机构逐步成为经济发展的中坚力量和神经中枢，金融机构初步形成规模化；最后，随着经济深层次的发展，金融产业的发展不仅能够引导未来产业的发展方向，还成为了经济发展的关键性力量，金融集群开始出现。
三、金融集聚的效应
首先，金融集聚有助于提高资金的利用效率。在一个金融集聚的地区，金融机构之间竞争激烈，金融市场也更为活跃。这种竞争动态迫使金融机构不断提升服务质量、降低利率，并提供更多种类的金融产品和服务，从而有效提高了资金的使用效率。金融机构之间的竞争促使它们更加注重创新和效率，以满足客户的需求，同时，较低的利率和更多的金融产品选择也使得资金得以更为灵活地运用，进而推动了经济的发展。
其次，金融集聚有助于降低交易成本。金融机构和市场的聚集使得交易双方更容易找到对手方，交易流程更加便捷高效，从而降低了交易成本。在一个集聚地区，金融机构之间的竞争和合作更加频繁，信息流动更加便利，这为各类交易的进行提供了更为便捷的环境。企业融资、投资者投资以及个人理财等活动的开展都受益于交易成本的降低，进而促进了经济的发展。
另外，金融集聚还能促进资源的有效配置。作为资源配置的重要渠道，金融市场能够将资金引导到最具有生产力和发展潜力的行业和企业中，推动资源的优化配置，提高整体经济效益。在一个金融集聚的地区，各类资源的流动更为便捷，金融市场的信息传递更加及时，这有利于资金流向真正需要的地方，从而推动了经济资源的有效配置和经济效益的提高。
此外，金融集聚还有助于吸引人才、技术和信息的集聚。在这样的地区，人才和资本相互吸引，形成了人才、技术和信息的集聚效应，促进了创新活动的开展，推动了产业结构的升级和经济增长。金融集聚地区往往是创新和高科技产业发展的中心，吸引了大量的优秀人才和技术资源，这进一步促进了创新活动的蓬勃发展，推动了经济的高质量增长。
四、金融集聚研究趋势
近年来，随着金融产业和金融资源的空间集聚，金融集聚已经成为现代金融业 的重要布局和演变趋势，对金融集聚的研究逐渐引起了学界的高度关注。现有研 究对金融集聚的形成机理、典型特征和重要功能等进行了有益探索，对把握金融集 聚趋势充分发挥其功能提供了重要的决策参考，但仍留有很多问题需要深入探究。
第一，研究者可以重点关注如何进一步优化金融集聚的空间布局与结构，推动金融服务的普惠性和便捷性，加强金融科技与实体经济的融合，推动金融业在支持区域经济高质量发展中的更加积极作用。同时，还需要关注金融集聚对区域经济的影响机制以及与其他产业和政策的互动关系，为区域经济的高质量发展提供更深入的理论和实证支持。
第二，随着数字货币的兴起和区块链技术的发展，金融市场和支付系统将发生根本性变革，这对于金融集聚地区的金融生态系统、监管环境以及金融创新能力都将产生深远影响，因此可以探索数字货币和区块链技术对金融体系和区域经济的影响，进而推动区域经济的高质量发展。
参考文献：
[1] Kindleberger CP.The Formation of Financial Centers：A Study in ComparativeEconomic History[M].Princeton University Press，1974.
[2] Pandit NR，Cook G.The Benefits of Industrial Clustering：Insights from the British Financial Services Industry at Three Locations[J].Journal of Financial Services Marketing，2003，7（03）：230-245.
[3] 黄解宇,杨再斌.金融集聚论——金融中心形成的理论与实践解析[M].北京：中国社会科学出版社，2006.
[4] 张婷.金融产业集聚研究评述[J].金融发展研究,2011(06):21-24.
[5] 王缉慈.超越集群:中国产业集群的理论探索[M].科学出版社,2010.
[6] 林汇.金融集聚对区域经济增长溢出作用的空间计量分析[J].中国集体经济,2015(01):37-38.
茹乐峰,苗长虹,王海江.我国中心城市金融集聚水平与空间格局研究[J].经济地理,2014,34(02):58-66.
作者简介：吴颖（1999-），女，汉族，江苏盐城人，硕士在读，研究方向：金融发展、国际贸易。
