供应链金融主要是指利用实体产业供应链以及金融服务相结合来展开各类金融活动。供应链是在当前数字经济时代背景下孕育而生的重要产业形势，将供应链与传统金融行业相结合，就可以形成更为灵活多变的供应链金融服务，以此来为中小企业解决融资难的问题，帮助中小企业快速发展扩大规模，实现互利共赢。与之同时供应链金融还能够在当前市场中打通企业之间的资源桥梁，有效提高企业资源循环利用效率，这为实体经济的发展注入了新的机会与血液。
一、供应链金融的基本问题
（一）供应链金融概述
供应链金融是依托于实体产业供应链而展开了金融产业项目，依托于供应链中的核心企业，为核心企业提供金融服务的同时，也为上下游企业提供相应的贷款，这样就能够有效拓展金融服务涵盖面积，还能够刺激供应链整体的快速发展。
其主要原理是核心企业在供应链中属于主导地位，拥有极大的话语权和影响力。核心企业的生产和货物交付将会为中下游企业带来各类经济收益和经济压力。如果在供应链中任何企业出现赊账或者付款逾期的问题，那么将导致供应链栏中所有企业资金出现问题，对于供应链中的中小企业，实际上会造成毁灭性打击。为了保障供应链健康发展与成长，核心企业可以凭借其业务的优势以及良好的社会影响力，为上下游企业提供担保服务，从而获取资金，为上下游企业的发展注入新鲜血液。【1】
（二）我国当前供应链金融发展现状
我国中小企业融资的规模对于供应链具有很大的影响，中小企业往往由于规模较小，社会影响力不足，以及缺乏相应资产作为抵押物的问题，无法获得金融服务，对我国社会经济的发展造成了一定的不利影响，会导致中小企业错过大量的发展机遇和业务。为了解决该问题，供应链金融服务逐渐发挥出其带动上下游产业共同发展的作用，供应链金融市场正在逐步庞大，目前供应链金融平均每年增长速率为8%以上。供应链金融虽然在社会发展中取得了相应的成绩，但是目前供应链金融的缺口仍然较大。在我国国家政策的引导下，供应链金融在未来的发展中，金融服务平台将会越来越多，能够为中小企业提供金融服务的融资机构也会越来越多元化，金融模式更加新颖，融资规模将会不断变大。
二、采当前中小企业融资所存在的主要问题
（一）中小企业融资现状
在我国当前金融市场中，大部分金融机构并不看好中小企业，其主要原因是中小企业的投资风险较大，并且中小企业也缺乏相应的资产作为抵押。因此中小企业在常规金融市场中由于资质不足，无法获得资金支持或者足量的资金支持。在这样的背景下，我国中小企业融资一般采用银行贷款的间接融资方式融资成本增加，提高企业的经营成本，进一步增加了中小企业的经营压力。从当前金融市场数据信息来看，我国中小企业贷款需求正在逐年上升，而能够从银行中拿到贷款的中小企业也不超过五成，所以中小企业的贷款缺口相对较大，中小企业很难拥有足够的资金来支持其发展拓展【2】。
（二）中小企业融资难题
中小企业在融资过程中不仅渠道较少，即便中小企业有资格在传统金融行业中获取融资服务，但也会遇到诸多问题，首先中小企业融资成本相对较高，金融机构在进行金融服务时往往会将贷款发放给融资需求较大，规模较大且具有良好经济效益的大型企业，而中小型企业虽然具有极强的创作创新能力，但是目前发展规模有限，对于贷款的需求也不多，自身抵押物不足，所以金融机构一般会在中小企业融资贷款中提高利率，这样就增加了中小企业的融资成本。
其次中小企业融资难度较大，金融机构的核心经营理念是在投融资过程中获取更高的经济利益，所以金融机构希望将资金发放给稳定完善的大型企业。中小企业在金融市场中本身不受关注，同时中小企业在申请贷款时，金融机构由于中小企业没有社会影响力，所以需要对中小企业的实际经营情况进行详细的分析，但在短时间内，很难对中小企业的生产经营情况进行全面的了解，因此即便中小企业可以获得贷款，其周期也会相对较长【3】。
再次中小企业在金融市场中的融资相对有限，我国对于上市企业的要求相对严格，许多中小企业无法通过上市的渠道来获取资金，并且我国对于民间借贷以及民间集资的管理也极为严格，中小企业想要直接获取资金，也容易踏上非法集资的法律红线。所以中小企业在金融市场中所能够获取资金的渠道极为狭窄，甚至部分中小企业为了拥有更多的资金周转，还会像地下钱庄、高利贷等非法渠道进行接待。虽然当前很多互联网金融能够为中小企业提供贷款服务，但目前我国并未建设完善的征信体系企业的实际经营情况不明，容易出现道德风险，因此平台对于中小企业的资格审批也会相对严格。
（三）新冠疫情对供应链金融的影响
我国拥有相对完整的产业供应链，供应链金融想要发挥出其应有作用，那么就必须要保障整条供应链完整运行。但是受到新冠疫情的影响，全球经济遭受重创，外贸订单锐减，所以对部分上下游企业的经营造成了影响。与之同时，新冠疫情导致各地区工厂停工停产，核心企业各类资源出现匮乏或欠缺的情况，因此新冠疫情导致供应链运行不流畅，供应链金融无法得到有效的运转。
三、供应链金融能够为中小企业所提供的融资服务
（一）创新金融模式，为中小企业提供全新的融资渠道
供应链金融模式实际上打破了传统企业的金融模式，可以利用供应链内资金循环的措施来展开借贷业务，降低中小企业的经营生产压力。例如制造商为了可以获取原材料，就会将一定比例的货款或者全部货款付于上游企业，这对于生产制造企业来说是一部分经济压力。而在供应链体系下，制造商就可以向销售商出售货物提取权来事先获取一部分商品资金，这样销售商的资金就可以被制造商所利用。还可以以第三方担保的形式，由供应链金融出资调动三方企业的生产销售积极性。制造商利用供应链金融资金向供应商付货款，货物在销售商完成销售后再将资金还给投资方，这样的方式可以减少供应链中企业的经营资金压力。
其次，可以采用存货融资模式。制造商将货物生产完成后，直到货物销售完全会有一定的期限。为了减少库存货品的成本可以将货物作为抵押物向第三方进行融资，这样就加快了商品制造成本的回收效率，促使生产制造企业可以拥有更多的资金扩大生产，缩短货物的资金回收周期。
最后可以采取应收账款融资模式，该模式主要是指上下游企业之间可以采用应收账款的方式来加强商品贸易的流通，而利用应收账款作为抵押，向第三方机构进行融资获取更多的资金，下游企业的资金压力就会有所减少。随着未来我国金融市场的逐步开放，甚至还可将应收账款进行证券化，由供应链中的核心企业作为担保机构，将所有应收账款打包转化为资产证券化产品，向市场进行融资，即可有效缓解供应链中上下游企业的资金周转压力。
（二）有效降低中小企业融资成本
中小企业在常规金融市场中很难获取融资贷款服务，即便拥有融资贷款机会，金融机构为了获取更高的利益和更稳定的资金链，也会在贷款合同上增加一系列条款并且调高利息，这对于中小企业的融资来说是不友好的，会增加中小企业融资成本。而供应链金融，在中小企业融资过程中，则可以利用核心企业的信用来进行供应链融资服务的担保，由核心企业承担违约债务。这样就可以为中小企业带来更多的融资机会，核心企业为了不承担债务风险则在企业发展过程中，会加强对上下游企业的监督管理，即可有效降低供应链金融风险的发生概率。
（三）有效解决金融机构与企业之间信息不对称的问题
传统金融行业在出借资金之后发生风险的主要原因是由于金融机构与企业之间存在信息不对称，导致金融机构对企业资质生成了误判。而供应链金融并不只是单纯的为一家企业提供金融服务，而是为整条供应链上的企业进行金融贷款业务，这样无论规模大小，经营情况如何的企业，都可以从其上下游企业获取相关信息，这样所获得的信息更加真实完整，有效反映企业的经营利润水平以及信用情况等至关重要的因素。帮助金融机构对企业生成更加科学有效的判断。
四、供应链金融如何优化中小企业融资服务
供应链金融对于中小企业的融资仍然存在诸多问题，应当注重以下几方面的改革创新来更好的服务于中小企业融资。
（一）建设完善的中小企业信用评级体系
供应链金融除了要拥有核心企业信用作为背书以外中小企业的经营情况也应当是金融机构对中小企业展开融资服务的重要参考依据。所以就需要建设完善的中小企业信用评级体系，关注中小企业自身财务经营以及行业前景等要素。将这些元素与企业的还款能力进行量化，以此来科学完善的评价中小企业判断贷款业务金额。
（二）强化供应链信息共享
供应链金融的主体是供应链上的所有企业，那么所有企业之间的往来贸易就可以作为供应链金融的重要凭证。因此供应链中贸易往来是否真实可靠，将会直接影响到供应链金融的安全性。可以在供应链中构建信息共享体系，由第三方公司建立共享平台，及时更新上下游企业的采购和出售情况，以此来帮助金融机构对供应链所存在的交易风险进行判断和控制。
供应链金融具有可以为中小企业解决融资难问题的特征，在未来社会发展中，必须要合理利用供应链金融，为供应链中的上下游企业提供金融服务，尽可能保障供应链金融稳定运行，促进我国经济的进一步发展。
参考文献：
[1]宋文娟. “供应链金融”解决中小企业融资难[N]. 潍坊日报,2020-09-30(010).
[2]王丽辉.供应链金融视域下的中小企业融资难问题分析[J].全国流通经济,2021(03):75-77.
[3]朱化仁,费皓冉,沈美彤,胡鹏.用区块链+供应链金融解决中小企业融资问题的建议[J].时代金融,2020(25):26-28.
