近些年受到国内外多种因素影响，人民币汇率波动频率以及幅度显著增加，这为商业银行金融业务的开展带来了机遇和挑战。在人民币汇率波动背景下，我国商业银行金融业务该何去何从成为人们重点关注的问题。
1 人民币汇率波动将成为新常态
人民币汇率波动是我国经济高质量发展以及我国经济对外开放程度不断增大的必然结果。近些年随着我国经济发展与国际经济发展之间的联系日益密切，我国已经逐渐融入了世界经济全球化发展大潮，人民币国际化程度不断提升，汇率弹性也不断增强。目前人民币汇率波动是我国弹性汇率机制应对外部市场冲击的一种正常反应，基于如下几种情况分析，人民币未来没有大幅贬值的空间，汇率波动将会成为新常态。
1.1 我国经济将保持平稳快速运行
近些年虽然我国经济发展下行压力不断增加，但是我国经济增速依然保持较高的水平，并且呈现出良好的韧性，一方面我国经济转型升级已经取得了一定的成效，另一方面我国金融市场健康稳定发展，金融风险处于可控范围之内，叠加我国对外贸易发展良好以及外汇储备充足的影响，我国经济在未来依然呈现良好的发展趋势[1]。目前世界上主要经济体为了促进国内经济发展基本上都实施较为宽松的货币政策，相对来说我国货币政策更加稳健，这从根本上决定了人民币在未来不会发生大幅度贬值，为人民币汇率稳定打下了坚实的基础。
1.2 人民币资产吸引力显著提升
近些年我国金融市场得到了快速发展，并且对外开放程度不断增大，沪港通、深港通等先后开通，强化了人民币的投融资功能，这为国际资金投资人民币资产创造了条件。同时我国证券收益率较为稳定并且保持较高水平，而美国、德国以及日本等世界主要经济体的国债已经进入负利率区间范围，这在很大程度上提升了人民币资产的吸引力。此外，受到全球贸易摩擦以及地缘政治冲突影响，很多国际主权基金也开始在全球范围内寻求资产配置的分散性，在这种情况下人民币资产受关注程度不断提升。
1.3 人民银行维护外汇市场稳定运行能力持续增强
随着我国在世界经济舞台上的影响力和话语权不断提升，人民银行维护外汇市场稳定运行能力也持续增强。近些年人民银行在应对人民币汇率波动中积累了丰富的经验，并不断探索创新更为积极有效的金融工具，比如重启逆周期因子以及发行离岸央票等，保障了外汇市场的健康稳定运行，这对于稳定人民币汇率波动具有重要作用。
2 人民币汇率波动对银行金融业务带来的影响
2.1 人民币汇率波动对商业银行自身经营管理提出了更高的要求
首先，人民币汇率波动对银行外汇交易功能提出了更高的要求。人民币汇率波动对于人民币交易具有双向影响，既拓展了人民币交易业务的空间，也对其交易能力提出了挑战。在汇率市场化改革背景下，银行业务人员需要不断提升自身交易能力以及市场分析能力，只有这样才能够确保在市场交易过程中提升交易收益。特别是目前国内以及国际市场不稳定性因素增多，各种黑天鹅事件频发，只有不断提升交易能力才能够更好应对各种风险。其次，人民币汇率波动要求提升银行汇率风险管理水平。整体来说我国商业银行目前外汇敞口较大，人民币汇率波动将会显著提升银行本外币资产配置难度以及外汇敞口管理难度，这对银行汇率风险管理提出了更高的要求[2]。关于本外币资产配置，商业银行可以引入境外资本，并开展外币贷款等业务，通过积极主动优化调整外币资产负债来获取本外币汇差和利差。关于外汇敞口管理，我国商业银行在外汇风险评估以及管控等方面与国际先进银行还存在较大的差距，因此我国商业银行应该积极采取措施来最大程度消除敞口损益的不确定性，稳定商业银行资产负债表以及损益表。
2.2 人民币汇率波动对商业银行服务客户能力提出了更高的要求
人民币汇率波动会显著增加境外客户和境内客户的金融产品风险，这就要求商业银行应该积极采取各种风险规避措施，保障客户的金融产品收益，一方面会促使商业银行积极探索创新更为合适的外汇产品，另一方面会促使商业银行不断提升服务客户能力。对于境内客户来说，进出口行业等一些特定行业受到人民币汇率波动影响较大，这些行业的营业收入基本上均为外汇，如果人民币发生升值，那么会严重降低这些企业产品的竞争力，导致企业应收账款发生汇兑损失。对于航空等对外币负债较高的行业，如果发生人民币贬值将会显著增加企业的运营成本，增加企业的外币债务负担。目前，我国企业在应对人民币汇率波动方面经验较少，商业银行可以创新汇率风险对冲产品，从而有效应对人民币汇率波动对企业健康稳定发展所带来的影响[3]。对于境外客户来说，随着人民币资产吸引力不断提升，外资投资人民币资产规模不断增长，在该过程中境外客户对套保需求也不断增长。目前我国商业银行外汇衍生品在设计、定价以及渠道等方面均与境外市场存在明显差距，这也迫使我国商业银行要进一步提升外汇衍生品竞争力以及服务客户的能力。
3 人民币汇率波动背景下商业银行金融业务发展策略
3.1 提升国内外汇市场的活跃度
在人民币国际化进程持续推进的大背景下，我国央行以及外汇局在外汇领域也不断进行变革，持续提升跨境贸易投资的自由化和便利化，为我国社会经济发展提供更好的助力支持，推动我国形成全面对外开放的新格局。商业银行应该加强相关产品的创新研发，推动系统升级，不断扩大外汇交易中心对于交易币种以及品种的覆盖范围，并且积极鼓励国内商业银行主动参与国内外汇市场，提升国内外汇市场的活跃度，从而有效促进国内外汇市场的健康稳定发展，提升国内商业银行金融业务应对人民币汇率波动风险的能力。商业银行是我国金融体系的主体，也是国内外汇市场最为主要的参与者和建设者，因此商业银行在我国外汇市场发展中应该积极作为，敢于担当，加强外汇产品创新力度，显著提升服务客户能力，促进我国外汇市场不断走向成熟和完善。
3.2 提升商业银行外汇业务专业水平
随着我国金融市场的不断发展以及我国金融市场对外开放程度不断增加，我国商业银行参与外汇市场发展的深度以及广度均较过去显著提升，并且在参与外汇市场发展中积累了较为丰富的经验。但是我国商业银行相比国际先进的金融机构在外汇业务能力方面还存在较大的差距，这也从一个侧面反映了我国商业银行外汇业务专业水平还有较大的提升空间。因此我国商业银行应该正视自身外汇业务专业水平方面存在的不足，并积极采取有效措施，基于长远发展眼光从各个维度提升外汇业务能力。首先，商业银行应该提升外汇业务交易能力，加强市场研究分析体系建设，打造专业的业务人才队伍，积极推动外汇业务创新发展，主动活跃外汇市场，加强外汇业务风险防控，并提升外汇业务收益水平。其次，商业银行应该加强外汇系统基础设施建设，一方面通过充分利用各种网络信息技术来提升外汇系统的先进性和可靠性，在保障不发生操作风险的情况下不断提升服务客户能力，改善客户满意度。另一方面通过科技赋能不断提升外汇业务交易系统的自动化和智能化水平，实现外汇业务与金融科技之间的深度融合。此外，还应该加强外汇业务风险管理，比如可以提升限额管理以及头寸管理能力来避免发生货币错配风险，提升应对汇率风险的能力。对于结构性外汇头寸可以采用金融衍生工具实现套期保值，并采用压力测试等方法来开展汇率敏感性分析，适当调整外汇敞口，将外汇业务风险控制在合理的范围内。
3.3 大力发展外汇代客业务
首先，商业银行应该针对各种外汇避险产品对客户进行引导，让客户了解到这些避险产品的必要性和重要性，提高客户对于这些避险产品的接受度。由于过去人民币持续处于单边升值状态，很多企业缺乏有效应对汇率风险的经验，也很少通过汇率避险产品来有效应对汇率风险，因此对于这些避险产品的接受度普遍较低。在未来，人民币汇率波动将会成为新常态，因此商业银行要引导客户形成外汇风险防范意识，通过汇率避险产品来锁定外汇成本，降低企业生产经营中的不确定性因素，保障企业的盈利水平。同时，商业银行应该加强市场调研，充分了解客户对于外汇产品的需求，一方面开展针对性的产品创新，另一方面不断丰富代客汇率风险管理产品，从而为客户提供更加个性化、差异化的产品和服务。同时商业银行还应该持续优化外汇代客业务经营管理模式，促进产品与客户之间的契合，为企业提供更加优质的增值服务，提升服务实体经济发展的能力。
4 结束语
综上所述，在未来人民币汇率波动将会成为新常态，在这种情况下商业银行应该客观看待人民币汇率波动对于金融业务所带来的影响，然后基于自身发展实际，积极采取有效措施，更好促进金融业务的开展，为我国社会经济发展提供更好的动力支持。
参考文献
[1]刘志洋,孟祥璐. 汇率、汇率衍生产品与银行业风险[J]. 管理科学,2019,32(06):57-71.
[2]沈伟. 人民币汇率改革和人民币国际化：超越市场和管制的第三条路径[J]. 区域与全球发展,2020,4(03):38-76+156.
[3]周阳,李雪蓉. 中央银行的前瞻性指引有效吗——基于人民币汇率市场的实证检验[J]. 经济学家,2020(12):98-106.
